Bandas Bollinger SampP 500 com 20 dias, dois desvios padrões Bandas Bollinger, 160b e BandWidth. Bollinger Bands é uma ferramenta de análise técnica inventada por John Bollinger na década de 1980. Tendo evoluído a partir do conceito de bandas de negociação, as Bandas Bollinger podem ser usadas para medir a alteza ou a baixa do preço em relação aos negócios anteriores. As bandas de Bollinger consistem em: uma banda do meio que é uma média móvel simples de N-período uma banda superior em K vezes um desvio padrão de N-período acima da faixa do meio uma banda baixa em K vezes um desvio padrão de N-período abaixo da faixa do meio Valores típicos Para N e K são 20 e 2, respectivamente. A escolha padrão para a média é uma média móvel simples. Mas outros tipos de médias podem ser empregados conforme necessário. As médias móveis exponentes são uma segunda escolha comum. Normalmente, o mesmo período é utilizado tanto para a banda do meio como para o cálculo do desvio padrão. Editar Indicadores derivados das Bandas Bollinger Existem dois indicadores derivados das Bandas Bollinger, 160b e BandWidth. B, o percentual pronunciado b, é derivado da fórmula para Stochastics e diz onde você está em relação às bandas.160b é igual a 1 na banda superior e 0 na banda inferior. B (último - lowerBB) (upperBB - lowerBB) BandWidth informa o tamanho das Bandas Bollinger em uma base normalizada. BandWidth (upperBB - lowerBB) middleBB Usando os parâmetros padrão de um olhar de 20 períodos e mais menos dois desvios padrão, o BandWidth é igual a quatro vezes o coeficiente de variação de 20 períodos. Os usos for160b incluem construção de sistemas e reconhecimento de padrões. Os usos para BandWidth incluem identificação de oportunidades decorrentes de extremos relativos na volatilidade e na identificação de tendências. Editar Objetivo O objetivo das Bandas Bollinger é fornecer uma definição relativa de alto e baixo. Por definição, os preços são elevados na banda superior e baixos na faixa inferior. Esta definição pode auxiliar no reconhecimento rigoroso de padrões e é útil na comparação da ação de preços com a ação de indicadores para chegar a decisões comerciais sistemáticas. 1 editar Interpretação O uso de Bandas de Bollinger varia de forma selvagem entre os comerciantes. Alguns comerciantes compram quando o preço toca a Bollinger Band inferior e saia quando o preço toca a média móvel no centro das bandas. Outros comerciantes compram quando o preço ultrapassa a Banda superior de Bollinger ou vende quando o preço cai abaixo da faixa Bollinger inferior. Além disso, o uso das Bandas Bollinger não se limita aos comerciantes de opções de estoque comerciante, principalmente operadores de volatilidade implícita, muitas vezes vendem opções quando as Bandas Bollinger estão historicamente distantes ou compram opções quando as Bandas Bollinger são historicamente próximas, em ambos os casos, esperando volatilidade Para voltar para o nível médio de volatilidade histórica para o estoque. Análise técnica. Quando as bandas ficam próximas, um período de baixa volatilidade no preço das ações é indicado. Quando estão distantes, é indicado um período de alta volatilidade no preço. Quando as bandas têm apenas uma ligeira inclinação e ficam aproximadamente paralelas durante um período prolongado, o preço de uma ação será oscilado para cima e para baixo entre as bandas como se fosse em um canal. Como sempre, os comerciantes estão inclinados a usar Bandas Bollinger com outros indicadores para ver se há confirmação. Em particular, o uso de um oscilador como Bollinger Bands será frequentemente acoplado com um indicador não-oscilador como padrões de gráfico ou uma linha de tendência se esses indicadores confirmarem a recomendação das Bandas de Bollinger, o comerciante terá maior evidência de que o que as Bandas preveem é um lugar para outro. Editar Efetividade As estratégias de negociação da Bollinger Band podem ser efetivas no mercado chinês, como concluído por um estudo recente que afirma: Finalmente, encontramos retornos positivos significativos nos negócios de compras gerados pela versão contrarária da regra de cruzamento média móvel, a regra de fuga do canal e A regra de negociação da Bollinger, depois de contabilizar os custos de transação de 0,50 por cento. Nauzer J. Balsara, Gary Chen e Lin Zheng O mercado de ações chinês: um exame do Random Walk Model e regras de negociação técnica 2 editar Propriedades estatísticas Os preços de segurança não possuem uma distribuição estatística conhecida. Normal ou de outra forma, eles são conhecidos por ter caudas gordas. Em comparação com o normal. 3 O tamanho da amostra tipicamente usado, 20, é muito pequeno para conclusões derivadas de técnicas estatísticas como o Teorema do Limite Central para serem confiáveis. Tais técnicas geralmente exigem que a amostra seja independente e distribuída de forma idêntica, o que não é o caso de uma série de tempo, como os preços de segurança. Por estes três principais motivos, é incorreto assumir que a porcentagem dos dados fora das Bandas Bollinger estará sempre limitada a uma certa quantia. Então, ao invés de encontrar cerca de 95 dos dados dentro das bandas, como seria a expectativa com os parâmetros padrão se os dados fossem normalmente distribuídos, normalmente encontrar-se-ia menos quanto menos é uma função da volatilidade das seguranças. Editar Leitura adicional Bollinger em Bollinger Bands. John Bollinger, ISBN 0071373683 Análise Técnica dos Mercados Financeiros. John J. Murphy, Instituto de Finanças de Nova York, (1999), páginas 209-211, ISBN 0-7352-0066-1 editar Links externos editar Referências 1 segundo parágrafo, coluna central 2 The Quarterly Journal of Business and Economics, Spring 2007 Rachev Svetlozar T. Menn, Christian Fabozzi, Frank J. (2005), Fat Tailed e Skewed Asset Return Distributions, Implicações para Gerenciamento de Riscos, Seleção de Carteira e Preço de Opção, John Wiley, New York. Proposta de uma aplicação contrária de regras comerciais comerciais em O mercado de ações dos EUA Primeiro Online: 28 de maio de 2009 Recebido: 03 de setembro de 2008 Revisado: 03 de setembro de 2008 Cite este artigo como: Balsara, N. Chen, J. Zheng, L. J Asset Manag (2009) 10: 97. doi: 10.1057 Jam.2008.44 1 Citações 5 Downloads O teste de proporção de variância sugere que não podemos rejeitar a hipótese nula de caminhada aleatória para três principais índices de mercado de ações dos EUA entre 1990 e 2007. Além disso, achamos que o modelo de previsão de nave baseado no pressuposto de caminhada aleatória gera freqüentemente Mais ac Previsões anteriores às geradas pelo modelo de previsão média móvel vertical autoregressivo. Em consonância com esta descoberta, encontramos que a aplicação regular de três regras de negociação técnica comum (a regra de cruzamento da média móvel, a regra de fuga do canal e a regra de fuga da banda de Bollinger) apresentaram desempenho inferior à estratégia de compra e retenção entre 1990 e 2007. No entanto , Observamos retornos positivos significativos sobre os negócios gerados pela versão contrarária dessas três regras de negociação técnica, mesmo depois de considerar custos de transação de 0,5% em todas as negociações. Previsão de caminhada aleatória preços das ações negociação comercial negociação comtrarian Referências Alexander, S. S. (1961) Movimentos de preços em mercados especulativos: tendências ou passeios aleatórios. 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